私人代表进行了五轮密谈，最终确定日方以“不要领土，不要赔款，两年内撤军”为优惠条件，支持汪精卫出马主持“和平运动”。

    一切准备就绪后，近卫内阁于11月3日发表了自“七七事变”以来的第二次对华声明。与上一份声明关上大门不同，这次近卫要开门谈判了，不过他要求重庆政府必须“更变人事组织”，也就是让蒋介石下野，然后才有得谈。

    这是一个信号。蒋介石或许不明白其中玄妙，所以无动于衷，汪精卫却是懂的。

    一周之后发生的一件事，犹如火上浇油，令汪精卫一下子跳了起来：“焦土抗战”搞走了火，竟然把长沙给烧了！

    悲哀之处在于，花园口决堤总算挡住了日军，长沙这把火却连鬼子的一根毛也没烧着，倒霉的全是老百姓。

    长沙大火让汪精卫找到了另一个抗战打不下去的依据。

    你们开口闭口“焦土抗战”，怎么样，像长沙那样化为焦土，则万事休矣！

    在和蒋介石一起吃饭时，他便主动找机会聊起话题，说抗战打到这个样子，国家民族已濒于灭亡，这是国民党的责任，不如我们两人都迅速联袂辞职，以谢天下。

    蒋介石越听越不是滋味，这不是在“逼宫”吗？他把筷子往桌上一拍：那你说，如果我们都辞职了，谁来负起政治责任？

    饭也不用吃了，两个人你一言我一语，便争吵起来。

    蒋介石在口舌之辩方面并非能手，而且也没什么耐心，吵了一会儿把胃口都给吵坏了。

    好了好了，说什么都是一样，我决心已定，不必再争论。

    说完，蒋介石扔下汪精卫，自顾自地回房睡觉去了。

    这是两人之间为数极少的当面争吵，却也是最后一次争吵，之后他们便选择了分道扬镳。

    汪精卫意识到，他如果继续待在重庆，是没有办法进行“和平运动”的，但离开不能随便这么一说，必须有内外双重保证。

    他首先让自己的老婆陈璧君去找了龙云，在他看来，那是一个抓枪杆的地头蛇，如能将其招至麾下，手上就有说话的实力了。

    作为“云南王”，龙云这时也在犯跟刘湘一样的毛病。

    眼看着派出去的滇军越打越少，中央政府却一退再退，武汉立不住脚，就去了重庆，重庆要是再顶不住，那不还要来昆明吗？

    当听陈璧君邀其“起事”时，他立即满口答应。

    “汪先生”是“党国元老”，只要登高一呼，谁不会拥护。

    言下之意，他龙云肯定会站过来。

    找到内部支持，汪精卫再派梅思平、高宗武去和日本人谈条件。

    双方在上海虹口公园附近的“重光堂”进行讨价还价，八天之后，才达成了“重光堂密约”，实际就把“不要领土，不要赔款，两年内撤军”的“两不一撤”定了下来。